“春節(jié)過后，想用閑錢買點(diǎn)理財(cái)，卻沒做過風(fēng)險(xiǎn)評估，必須要去網(wǎng)點(diǎn)測評才能實(shí)現(xiàn)投資理財(cái)?”對于許多理財(cái)投資者當(dāng)前面臨的難題，包括國有大行、股份制銀行在內(nèi)的多家商業(yè)銀行理財(cái)子公司已經(jīng)開始“嘗鮮”線上測評，打破首次購買理財(cái)必須到網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)測評的要求。加碼線上渠道、放開面簽限制已經(jīng)成為理財(cái)子公司搶占發(fā)展先機(jī)的潮流，在分析人士看來，未來理財(cái)子公司必須加大線上營銷的投入，加大科技含量，以科技提升經(jīng)營能力，才能實(shí)現(xiàn)快速發(fā)展。

放開“面簽”限制

3月15日，北京商報(bào)記者注意到，繼郵儲銀行、建設(shè)銀行、工商銀行理財(cái)子公司率先打破首次購買理財(cái)產(chǎn)品必須到網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)測評這一要求后，股份制銀行也開始涉水布局。

“在家就能輕松辦理，便捷操作，快來體驗(yàn)!”光大銀行手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行近日針對未在該行購買過理財(cái)產(chǎn)品的客戶，開通了首次購買光大理財(cái)子公司“光大理財(cái)”產(chǎn)品線上自助風(fēng)險(xiǎn)承受能力測評功能。但首次購買光大銀行非理財(cái)子公司產(chǎn)品仍需在柜臺面簽。

加碼線上渠道，放開面簽限制已成為理財(cái)子公司搶占發(fā)展先機(jī)的潮流。2月6日，郵儲銀行率先表示，“沒有做過風(fēng)險(xiǎn)評估的客戶也可以選擇該行理財(cái)子公司中郵理財(cái)?shù)漠a(chǎn)品，1元起購，首次風(fēng)險(xiǎn)評估不用到柜臺，通過電子渠道風(fēng)險(xiǎn)評估后即可下單，但僅限于該行理財(cái)子公司中郵理財(cái)發(fā)行的產(chǎn)品”。此后，工商銀行、建設(shè)銀行也紛紛跟進(jìn)。

2018年12月2日，《商業(yè)銀行理財(cái)子公司管理辦法》提到，理財(cái)子公司銷售理財(cái)產(chǎn)品，應(yīng)當(dāng)在非機(jī)構(gòu)投資者首次購買理財(cái)產(chǎn)品前，通過本公司渠道(含營業(yè)場所和電子渠道)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)承受能力評估,這也打破了長期以來的“面簽”限制。

融360大數(shù)據(jù)研究院分析師殷燕敏表示，由于疫情，銀行線下網(wǎng)點(diǎn)的營銷受到限制，銀行線上營銷加速，理財(cái)子公司紛紛利用可線上風(fēng)險(xiǎn)測評的優(yōu)勢拓展新客，疫情不僅使老百姓的普通消費(fèi)線上化比例提升，理財(cái)?shù)木€上化也加速推進(jìn)，未來金融機(jī)構(gòu)的離柜率會進(jìn)一步提升。

資管市場線上爭奪戰(zhàn)

北京商報(bào)記者測評后發(fā)現(xiàn)，國有大行和股份制銀行的操作流程大同小異。支持購買賬戶方面，郵儲銀行、建設(shè)銀行、工商銀行、光大銀行理財(cái)子公司產(chǎn)品不僅支持該行I類賬戶購買，并且也支持線上開通后的II類賬戶購買。“用II類賬戶購買理財(cái)產(chǎn)品本身沒有影響，但問題在于II類賬戶超過限額的交易無法完成。”一家國有大行理財(cái)經(jīng)理向北京商報(bào)記者介紹，II類卡單筆及日累計(jì)限額為1萬元，年累計(jì)20萬元，理財(cái)產(chǎn)品一般金額較大，所以建議投資者選擇I類賬戶進(jìn)行購買。

I類賬戶即傳統(tǒng)上在柜面開設(shè)的賬戶，可用于大額存取現(xiàn)金、理財(cái)產(chǎn)品、轉(zhuǎn)賬、繳費(fèi)、支付等。II類賬戶可滿足直銷銀行、網(wǎng)上理財(cái)產(chǎn)品等支付需求，不能存取現(xiàn)金、不能向非綁定賬戶轉(zhuǎn)賬，一般情況下，消費(fèi)支付和繳費(fèi)單日最高不超過1萬元。III類賬戶只能進(jìn)行小額消費(fèi)和繳費(fèi)支付。值得注意的是，II、III類賬戶均可通過線上渠道完成開立，但如果想要進(jìn)行支付等功能，需要從I類賬戶轉(zhuǎn)入資金。

相比線下去網(wǎng)點(diǎn)面簽，線上風(fēng)險(xiǎn)測評相較線下也更加便捷、省時(shí)。對比各家銀行風(fēng)險(xiǎn)測評題目看，類別主要包括年齡、家庭總資產(chǎn)、總資產(chǎn)金融投資占比、最長接受的投資期限、能接受本金損失范圍等。不同銀行又根據(jù)自己客群定位和風(fēng)險(xiǎn)把控原則制定不同的測評題目。

一位股份制銀行理財(cái)經(jīng)理告訴北京商報(bào)記者，當(dāng)前線上開戶已經(jīng)成為其他資管機(jī)構(gòu)的常態(tài)，遠(yuǎn)程開戶的限制放開使得理財(cái)子公司相較于傳統(tǒng)理財(cái)具有了更好的獲客能力。面簽的測評內(nèi)容與線上相差無幾，因此，線下面簽性價(jià)比較低。

麻袋研究院高級研究員蘇筱芮認(rèn)為，線上面簽大方向會越來越廣，普及程度越來越高。但線下面簽并不會就此暫停，二者會在一定時(shí)間段內(nèi)同時(shí)存在、同時(shí)使用。線上面簽的優(yōu)勢在于用戶不受時(shí)空限制，便捷高效;劣勢在于不能準(zhǔn)確理解信息時(shí)，需比線下花費(fèi)更高的溝通成本。

政策口子打開之后

自去年以來，理財(cái)子公司混戰(zhàn)陡然升溫，疫情的沖擊也使得理財(cái)子公司重新審視銷售渠道，未來渠道的競爭不僅在線下也在線上。上述國有大行理財(cái)經(jīng)理告訴北京商報(bào)記者，“線上面簽未來將會成為主流，政策的‘口子’已經(jīng)打開了，就看各家商業(yè)銀行怎么做了”。市場觀點(diǎn)大多認(rèn)為，未來理財(cái)子公司必須加大線上營銷的投入，加大科技含量，以科技提升經(jīng)營能力，才能實(shí)現(xiàn)快速發(fā)展。

對理財(cái)子公司營銷體系的構(gòu)建，殷燕敏強(qiáng)調(diào)，互聯(lián)網(wǎng)渠道獲客能力非常強(qiáng)大，而理財(cái)子公司發(fā)行的產(chǎn)品允許通過非銀行機(jī)構(gòu)代銷，所以理財(cái)子公司一直都非常看重線上渠道，未來很有可能與互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)合作，產(chǎn)品可在互聯(lián)網(wǎng)平臺代銷。未來線上獲客是一種趨勢，相比線下獲客來說，線上獲客覆蓋范圍更廣、成本更低且更加便捷，理財(cái)直播的“帶貨能力”也會逐漸增強(qiáng)。

但仍要看到，目前理財(cái)子公司還處于新老產(chǎn)品的承接階段，可進(jìn)行線上風(fēng)險(xiǎn)測評的理財(cái)產(chǎn)品類別有限，產(chǎn)品種類較少，電子渠道拓新服務(wù)需經(jīng)歷一段時(shí)間的發(fā)展過程。“還有客戶溝通、客戶身份識別等瓶頸需要突破。”蘇筱芮直言，“例如，客戶溝通、線上風(fēng)險(xiǎn)測評遇到問題，機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)如何快速響應(yīng);如何證明客戶在做線上風(fēng)險(xiǎn)測評時(shí)沒有被冒用身份，沒有受到外部干擾，是否自己獨(dú)立決策等。”

關(guān)鍵詞： 資管市場